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一纸《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》（以下简称《通知》）政策轰然落地。
一刀切的监管政策使得互金行业处于迷局之中，有人叫好，也有人叫嚣。
落到实处来说，监管的初衷是使得金融回归应有本质。
但这或许将是一个漫长的过程。
毕竟行业的“恶贯满盈”并不是平台一方作恶，所谓的“老赖”，以及征信系统的不健全等等问题，也在蚕食着互联网金融行业的“名誉”。
近日，相关部门再度开会，会议之中释放出监管的下一步，将会是规范金融广告投放。
那么，对于要长期花费精力去处置的老赖惩治监管工作以及征信系统的共享工作将在何方呢？
现金贷一刀切：“老赖”叫嚣，“老实人”填坑？
12月1日晚上的时候，互联网金融风险专项整治、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室正式下发《关于规范整顿现金贷业务的通知》。
这份《通知》对现金贷平台，显然是影响最大的，利好资质好的持牌机构，行业不再鱼龙混杂了。
1.想放贷，必须持牌
平台没取得经营放贷业务资质，就不能经营放贷业务，只有银行、持牌的消费金融公司、信托公司、网络小贷公司、保理公司等才能参与。
论牌照的重要性，未来可能还有更严的要求。
监管没有一刀切，对中小现金贷平台而言，形势非常严峻，大部分很可能直接被洗牌出去了。头部效应很明显，对目前已经上市的或者有小贷牌照的现金贷平台而言，后期想要整改，压力并不大，长期仍看好，如果有开美股的朋友，胆子大的可以趁价格低时少量购买上市的现金贷股票，长期持有，投资有风险，风险需自行把握。
2.不能先扣费，实际的综合年利率不超过36%
平台不允许先行扣除利息、手续费、服务费等费用。
实际综合年化利率(含借款利率、手续费、提现费等)最高不能超过最高法院规定的36%。
猫妹认为这一举措实施后，很多现金贷平台很可能会延长放款期限，来让年利率符合要求，未来很少会看到14-25天的现金贷了，大多应该是几个月起借的。
3.必须依托场景，资金有指定用途
《通知》要求“暂停发放无特定场景依托、无指定用途的网络小额贷款，逐步压缩存量业务，限期完成整改”。这对很多平台而言，转型还是很困难的。
这里说的场景是指拥有细分市场，比如借钱给要整容的人就是医美，借给要买手机的人就是3C，借钱给要装修的人就是指家装场景，还有很多特定的场景，这些消费金融产品通常有指定用途，不会像现金贷那样，没有目的就放款。
其实，早在政策出来之前，一阵现金贷平台的降息潮已经掀起了。
11月24日，趣店发布公告称，将调整通过某第三方支付平台的信贷服务年利率，11月30日起，通过该平台消费界面完成的所有交易，最高年利率均不会超过24%。
11月26日，掌众金服宣布，调整“闪电借款”的综合息费：其一，产品周期从原有的21天，延长为50天、60天等周期；其二，息费方面，50天、60天周期的服务对应的综合息费分别为4.93%和5.91%，日费率不到0.1%。
11月27日，玖富集团的玖富叮当App宣布，即日起，叮当App内全线30天小额短期的Paydayloan现金借款业务下调综合年化借款成本至年化36%以下。产品期限也由原来的15/30天，调整为45/60/90天。
与降息潮同时发生的还有，整个行业的逾期率和坏账率不断高企。
据业内人士透露，“自从大家都知道无牌照平台将被取缔之后，很多借贷者干脆就不还钱了。一般来说，中小现金贷平台较为真实的逾期率和坏账率在20%左右，有些会达到30%这样，但之前高利率基本能覆盖坏账。不过，这一个星期一下子逾期率达到50%，真的吓人。很多借贷者本着‘等平台自己倒闭’的心态而拒绝还款。”
目前从事现金贷业务的平台有2693家，而全国只有213家网络小贷牌照，这意味着2000多家现金贷平台将关停、退出。
“在P2P平台的退出问题上，出于对普通投资者的保护，监管出台针对性的退出指引。希望在现金贷平台的退出问题上，也能有相关的指引。”上述人士坦言，“这么多平台要退出，逾期率、坏账率节节攀升，如果不能做好相应的防范措施，暴力催收很可能不可避免地日益严重。”
108家平台接入披露平台，互金征信系统何时是头？
据网贷舆情监测发现，中国互联网金融协会信息登记披露平台（信披系统）已扩至108家。新接入的4家平台分别是拍拍贷、钱诚理财、米缸金融和邦融汇。
相对于近三千家从事现金贷业务平台数量来说，百余家接入披露平台，似乎显得单薄了些，但总归来说这也是一种进步，相信未来征信系统会更加完善。
毕竟《通知》也提出要求相关机构“全面考虑信用记录缺失、多头借款、欺诈等因素对贷款质量可能造成的影响”，
但如果企业无法获得借款人在其他平台的借贷信息，这些举措就难以落实。因此，尽快实现行业信息共享是为关键。
现金贷具有普惠金融的特性，因为现金贷的借款人基本上很难从传统金融机构获得贷款。
但普惠金融需要有一个界限，把钱借给缺乏偿还能力的人，就不是普惠金融，而是不负责任的金融行为。现金贷要健康发展，就必须做负责任的贷款。而“负责任”的关键在于有效的风控。
金融业有一个“投资者适当性原则”，如果一家金融机构把高风险的金融产品卖给风险承受力比较低的客户，就是不负责的行为，要承担后果。
国外的类似贷款也讲究“偿还能力原则”，如果不恰当地将现金贷发放给缺乏偿还能力的人，法律就不保护这样的债权，监管部门甚至可以追究平台的责任。
除了事前的风险评估，还有事后的催收规范。国内最常见的催收方法是电话催收，也有不少平台要么根本不做催收、要么野蛮催收。
《通知》也从两个角度来规范。一是建立失信信息公开、联合惩戒等制度，提高违约的成本。二是提出要建立行业催收规范，既严禁野蛮催收，也避免因催收力度不一导致问题。
与此同时，央行征信系统应该向持牌的现金贷平台开放。
互联网金融业协会也可在银监会的支持下建立一个现金贷信息共享机制，遏制多头借贷的现象，化解债务爆炸的风险。
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