本周的大事件如多米诺骨牌般一个接一个的倒下。河南村镇银行事件余音未了，烂尾楼业主们又集体断供，并且迅速蔓延至全国乃至整个银行体系。
地惨组的日子更不好过。恒大境内债首次违约，宝龙美元债正式展期；不callback的旭辉永续债跌破30块，前一日刚大手笔回购的阿碧次日便遭腰斩。地惨组一周内集体连遭两轮血洗，周五股票内债外债全部沦陷，比周二崩的还猛！
地惨组
#被停贷潮吓蒙逼！地产美元债集体吃大席
7月13日，受停贷潮影响，中资美元地产债市场集体崩盘，遭遇无差别斩仓
旭辉，碧桂园，跌破30块
远洋，24年到期美元债46块直降36块
建业--河南地产龙头、风暴中心中心，多只美元债跌入十几块，同时还被惠誉下调至“B”，列入负面观察名单
7月15日，地惨组债券又迎来一轮暴跌。
碧桂园跌超8%，19碧地03”大跌50%；旭辉控股集团跌超12%，正荣地产、时代中国控股跌超8%，合景泰富集团跌超7%，龙湖集团、新城发展跌近7%，融信中国跌超5%，万科企业跌近5%。
旭辉、碧桂园时间线→_→0715--碧桂园境内债诡异暴跌50%，地产美元债集体吃席
#碧桂园：大手笔回购，也阻止不了的腰斩
7月14日凌晨，碧桂园地产公告，控股股东宙华投资拟在二级市场购买公司债券，首期规模不超10亿元。
当日碧桂园股价反弹，境内债“20碧地01”上涨8.47%，美元债价格普遍拉升1-2美分。
然而次日15日，碧桂园港股跌超8%，刷新年内最低股价。“19碧地02”跌超50%报50块。
委屈的大碧碧：昨天刚拿了10个亿出来回购内债，谁这么没信心？
#旭辉：不callback，永续债跌破30块
7月10日晚间，市场都在等待旭辉的8月24日到期美元债的赎回公告，却等来了10号旭辉发布的关于2023年1月到期的5.50%美元债的回购公告。侧面证实旭辉将不会callback该笔永续债。
7月12日，旭辉多笔美元债下跌。其中永续美元债由7月11号的56块跌至30块，跌去近一半。
如果旭辉控股计划不行使赎回权，该永续债的票面利率将于8月24日上调500bps到11%，每年约增加1亿人民币财务成本。
不过也有不少业内人士支持旭辉回购美元债。7月8日回购当日，旭辉美元债CIFIHG5.501/23/23价格在75块的低位，此时回购显然是划算的。同时该笔债券也是旭辉除永续债外唯一近期到期债券。
#恒大：境内债首次违约
7月11日，恒大地产集团公告，《关于调整20恒大01债券本息兑付安排的议案》未通过，反对票占比达到约90.6%。“20恒大01”第二次展期失败，也是恒大境内债首次违约。
“20恒大01”债券余额45亿元，原回售日期为2022年1月8日，首次展期至2022年7月8日。到期后再次展期半年至2023年1月8日，然而遭到持有人的一致反对。“20恒大01”成为首笔未获展期的公开市场债券。
#宝龙：美元债正式展期
7月14日，宝龙地产公告，美元债交换要约届满，两笔美元债已达到最低接纳金额条件，交换要约达成。
根据此前交换要约，PWRLNG407/25/22将交换为2023年7月新票据，PWRLNG7./08/22将交换为2024年1月新票据。
完成交换要约后，宝龙将发行本金总额为169,770,700美元的2023年到期的4.0%优先票据(2023年7月新票据)及本金总额为262,741,000美元的2024年到期的7.125%优先票据(2024年1月新票据)。两笔新票据合计4.33亿美元。
#3000亿巨无霸的世茂，违约开始
还记得那美轮美奂的深坑酒店吗？
上海佘山世茂洲际酒店（又名：世茂深坑洲际酒店），位于上海市松江佘山国家旅游度假区的天马山深坑内，由世茂集团投资建设，海拔负88米，于2021年9月27日荣获第十八届中国土木工程詹天佑奖。其成为全球众多酒店、旅游爱好者追捧的对象，深坑酒店也以全球海拔最低的酒店，成为上海乃至中国的新晋“网红”，背后的实际掌握者世茂集团也是凭借这一地标性建筑助推在行业中奠定新地位。
随着恒大的重组、融创、绿地等头部企业暴雷之后，以城市地标建筑为企业战略之一的世茂集团也暴雷了。
10亿美元债券违约
7月3日晚，世茂集团发布公告，称该公司2017年7月3日在新加坡证券交易所发行的一笔5年期、债券本金为10亿美元的美元公募债券，在2022年7月3日到期，该笔美元公募债券的本金及利息，合计为10.24亿美元（折合成人民币大约是68.6亿元），因公司无钱兑付，已经逾期。这也意味着，世茂集团正式暴雷。公司在公告中也明确表示，不排除债权人采取强制执行措施。
早有债券展期情况出现
世茂集团的资金紧张状况，在今年4月份，就已经显现。
4月22日，世茂集团旗下子公司世茂股份公司的一笔在2020年4月24日发行的两年期“20沪世茂PPN002”私募债的展期方案出台。
具体方案是，世茂股份公司首期支付本金的15％，剩余本金展期一年，按季度进行支付。第一季度、第二季度、第三季度分别支付20％，第四季度25％。该笔私募债原本的到期日期是2022年4月26日，发行额度是5亿元。最后，该公司和债券持有人协商一致，展期一年成功。5月份，世茂集团的一笔公司债券“19世茂G3”，也宣布展期一年，该笔债券金额是4.75亿元。
“全线危机”债券、信托，一个也不少
截至目前，世茂集团还有存续境内债券21只，共计金额大概是242亿元人民币。存续境外美元债券8笔，金额大概是57亿美元。除上述境内人民币债券和境外美元债以外，世茂集团还有由汇丰银行牵头的两笔银团贷款，没有偿还，金额不详。公开资料显示，世茂集团及其下属子公司，还涉及违约或展期了不少信托产品。包括中信信托、民生信托、中诚信托、国通信托、重庆信托等信托公司。不仅如此，根据世茂集团的公开的财务报告，截至2021年6月30日，其负债总额超过4600亿。此外，瑞银发布报告，则明确世茂集团的表外负债，高达1200亿元。
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盘点
梳理那些暴雷的地产公司
1-恒大，负债规模约2万亿，2021年6月开始暴雷。
2-融创，负债规模约1万亿，2022年3月美元债展期，宣告暴雷。
3-世茂，负债规模超4000亿，2022年3月公告60亿信托展期，宣告暴雷。
4-华夏幸福，负债规模约2600亿，2020年12月首次承认52亿债务逾期，宣告暴雷。
5-富力，粤系房企，负债规模约3000亿，2021年12月7亿美元债展期，宣告暴雷。
6-阳光城，闽系房企，负债规模约3500亿，2021年公司理财未兑付，宣告暴雷。
7-正荣，闽系房企，负债规模约2000亿，2022年2月公告美元债违约，宣告暴雷。
8-蓝光，川渝房企，负债规模约2000亿，2021年5月中期票据违约，宣告暴雷，目前逾期未偿还债务已达300亿。
9-龙光，粤系房企，负债规模约2000亿，2022年3月公告美元债违约，宣告暴雷。
10-中梁，浙江房企，负债规模约2000亿，2022年4月公告美元债寻求展期，宣告暴雷。
11-佳兆业，粤系房企，负债规模约2300亿，2021年11月3亿理财产品未兑付，宣告暴雷。
12-奥园，粤系房企，负债规模约2500亿，2021年11月，6590万元信托贷款违约，宣告暴雷。
13-祥生，浙江房企，负债规模约1500亿，2022年3月，1200万美元利息违约，宣告暴雷。
14-新力，江西房企，负债规模约1000亿，2021年10月2.5亿美元债违约，宣告暴雷。
15-花样年，粤系房企，负债规模约600亿，2021年10月2亿美元债违约，宣告暴雷。
16-当代置业，负债规模约800亿，2021年10月3亿美元债违约，宣告暴雷。
17-三盛宏业，上海房企，负债规模约500亿，2019年10月员工理财未兑付，宣告暴雷，公司老板失踪，被法院悬赏1000万。
18-禹洲，闽系房企，负债规模约900亿，2022年3月美元债利息2125万美元违约，宣告暴雷。
19-俊发，云南房企，负债规模约1200亿，2022年4月2.19亿信托贷款未兑付，宣告暴雷。
20-福晟，闽系房企，负债规模约700亿，2019年12月3亿基金违约兑付，宣告暴雷。
21-泰禾，闽系房企，负债规模约2000亿，2019年12月债券违约，宣告暴雷，目前逾期未偿还债务已达430亿。
22-大发，上海房企，负债规模约300亿，2022年3月2228万元美元债利息无法偿还，宣告暴雷。
23-实地，粤系房企，负债规模约200亿，2021年7月商票拒付，宣告暴雷。
24-阳光100，老牌房企，负债规模约400亿，2021年8月债券违约，宣告暴雷。25-德润创展，深圳房企，负债20亿，2021年8月宣告破产。
26-宝能地产，深圳房企，负债规模2000亿，2021年8月理财产品逾期，宣告暴雷。
27-广州粤泰，粤系房企，负债规模80亿，2021年8月宣告破产。
28-光耀地产，粤系房企，负债规模100亿，2021年9月宣告破产。
29-中庚地产，闽系房企，负债规模300亿，2021年10月9.3亿债务违约，宣告暴雷。
30-卓达地产，北方房企，负债规模300亿，2018年开始，卓达24次被列入被执行人，此外还有7起股权冻结，涉及金额约9.14亿。
END
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